1公司获得推荐评级-更新中

【08:17 中顺洁柔(002511)2025年报及2026年一季报点评：结构优化利润高增 实施高分红政策】

　　 5月9日给予中顺洁柔(002511)推荐评级。

　　投资建议：公司是生活用纸头部企业，短期经营承压，25 年起营收重回增长区间。该机构看好公司在强品牌力支撑下，以生活用纸为核心，推出多样化、个性化产品，培育第二、第三增长曲线；同时持续优化产品结构，推动高端、高毛利产品销售份额增长。该机构预计26-28 年归母净利润分别为4.46/5.47/6.55亿元，对应PE 为24/20/16X。参考可比公司估值，给予26 年PE 27X，对应目标价9.37 元，维持“推荐”评级。

　　风险提示：大宗原材料价格上涨、市场竞争加剧、消费复苏不及预期等。

　　该股最近6个月获得机构1次买入评级、1次跑赢行业评级、1次推荐评级、1次增持评级。